編者按：上交所科創(chuàng)板上市委員會(huì)定于2022年3月16日上午9時(shí)召開2022年第19次上市委員會(huì)審議會(huì)議，屆時(shí)將審議海光信息技術(shù)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“海光信息”）的首發(fā)申請(qǐng)，保薦機(jī)構(gòu)為中信證券股份有限公司，保薦代表人為黃新炎、彭捷。

海光信息擬在上交所科創(chuàng)板發(fā)行股份不超過5.06億股（不含采用超額配售選擇權(quán)發(fā)行的股份數(shù)量），不低于本次發(fā)行后總股本的10.00%，擬募集資金91.48億元，分別用于新一代海光通用處理器研發(fā)、新一代海光協(xié)處理器研發(fā)、先進(jìn)處理器技術(shù)研發(fā)中心建設(shè)、科技與發(fā)展儲(chǔ)備資金。

海光信息主營業(yè)務(wù)是研發(fā)、設(shè)計(jì)和銷售應(yīng)用于服務(wù)器、工作站等計(jì)算、存儲(chǔ)設(shè)備中的高端處理器。公司的產(chǎn)品包括海光通用處理器（CPU）和海光協(xié)處理器（DCU）。

海光信息在報(bào)告期內(nèi)不存在單一股東及其一致行動(dòng)人決定公司董事會(huì)半數(shù)以上成員選任的情況。持有或合計(jì)持有海光信息5.00%以上股份的股東及其一致行動(dòng)人包括中科曙光、成都國資（成都產(chǎn)投有限、成都高投有限、成都集萃有限）、海富天鼎合伙、藍(lán)海輕舟合伙、寧波大乘合伙和寧波上乘合伙。

2020年9月至今，海光信息前兩大股東中科曙光、成都國資持股比例分別為32.10%、19.53%。中科曙光是A股上市公司，股票代碼為603019.SH。

2018年至2021年，海光信息營業(yè)收入分別為4825.14萬元、3.79億元、10.22億元、23.10億元；凈利潤分別為-1.80億元、-1.37億元、-8297.52萬元、4.38億元；歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為-1.24億元、-8290.46萬元、-3914.45萬元、3.27億元；扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為-1.74億元、-9263.12萬元、-9519.08萬元、2.65億元；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為-505.80萬元、5.76億元、-3.77億元、5.98億元。

2018年至2021年，海光信息銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金分別為5983.79萬元、5.98億元、7.07億元、27.34億元。

招股書顯示，2018年至2021年，海光信息營業(yè)收入分別為4825.14萬元、3.79億元、10.22億元、23.10億元，其中，關(guān)聯(lián)銷售合計(jì)占比分別為100.00%、87.39%、55.83%、65.95%，關(guān)聯(lián)銷售占比較高。

據(jù)經(jīng)濟(jì)參考報(bào)，海光信息預(yù)計(jì)2022年公司關(guān)聯(lián)銷售占比與2021年持平，截至2022年1月31日，公司與公司A在手訂單金額為12.74億元，占在手訂單總金額的60.48%，與2021年關(guān)聯(lián)交易占比有所下降。公司未來將通過持續(xù)擴(kuò)大業(yè)務(wù)經(jīng)營規(guī)模、拓展新客戶、降低客戶集中度等措施來規(guī)范和減少關(guān)聯(lián)交易。

據(jù)上海證券報(bào)，私募大佬葛衛(wèi)東實(shí)際控制的上?；煦缤顿Y（集團(tuán)）有限公司（簡(jiǎn)稱“混沌投資有限”）持有海光信息2.2%的股權(quán)。天眼查顯示，在半導(dǎo)體領(lǐng)域，混沌投資有限還投資了北京探鏡科技有限公司、上海超硅半導(dǎo)體股份有限公司、廣州慧智微電子股份有限公司等。

CPU廠商擬科創(chuàng)板上市募集資金91.48億元

海光信息主營業(yè)務(wù)是研發(fā)、設(shè)計(jì)和銷售應(yīng)用于服務(wù)器、工作站等計(jì)算、存儲(chǔ)設(shè)備中的高端處理器。公司的產(chǎn)品包括海光通用處理器（CPU）和海光協(xié)處理器（DCU）。

海光信息2022年3月7日披露的招股書上會(huì)稿顯示，2018年以來，公司前兩大股東分別為中科曙光和成都國資（含成都產(chǎn)投有限、成都高投有限及成都集萃有限，系一致行動(dòng)人），上述兩大股東持股比例較為接近，均在一段時(shí)期內(nèi)持有公司30.00%以上股權(quán)。同時(shí)，從公司實(shí)際經(jīng)營情況來看，公司第一大股東變化并未對(duì)公司經(jīng)營管理造成實(shí)質(zhì)性影響，公司主營業(yè)務(wù)一直處于快速發(fā)展中。

2020年9月至今，海光信息前兩大股東中科曙光、成都國資持股比例分別為32.10%、19.53%。中科曙光是A股上市公司，股票代碼為603019.SH。

截至招股說明書簽署日，海光信息董事會(huì)由11名董事組成，其中7名非獨(dú)立董事、4名獨(dú)立董事。7名非獨(dú)立董事中，成都國資提名2名董事、藍(lán)海輕舟合伙提名2名董事、中科曙光提名1名董事、國科控股有限提名1名董事、公司董事會(huì)提名1名董事，上述被提名人通過公司股東大會(huì)選舉組成公司董事會(huì)，不存在單一股東及其一致行動(dòng)人決定公司董事會(huì)半數(shù)以上成員選任的情況。

海光信息在報(bào)告期內(nèi)也不存在單一股東及其一致行動(dòng)人決定公司董事會(huì)半數(shù)以上成員選任的情況。

截至招股說明書簽署日，持有或合計(jì)持有海光信息5.00%以上股份的股東及其一致行動(dòng)人包括中科曙光、成都國資（成都產(chǎn)投有限、成都高投有限、成都集萃有限）、海富天鼎合伙、藍(lán)海輕舟合伙、寧波大乘合伙和寧波上乘合伙。

海光信息擬在上交所科創(chuàng)板發(fā)行股份不超過5.06億股（不含采用超額配售選擇權(quán)發(fā)行的股份數(shù)量），不低于本次發(fā)行后總股本的10.00%，擬募集資金91.48億元，分別用于新一代海光通用處理器研發(fā)、新一代海光協(xié)處理器研發(fā)、先進(jìn)處理器技術(shù)研發(fā)中心建設(shè)、科技與發(fā)展儲(chǔ)備資金。

2021年?duì)I業(yè)收入23.10億元?dú)w母凈利潤3.27億元

2018年至2021年，海光信息營業(yè)收入分別為4825.14萬元、3.79億元、10.22億元、23.10億元；凈利潤分別為-1.80億元、-1.37億元、-8297.52萬元、4.38億元；歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為-1.24億元、-8290.46萬元、-3914.45萬元、3.27億元；扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為-1.74億元、-9263.12萬元、-9519.08萬元、2.65億元；經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為-505.80萬元、5.76億元、-3.77億元、5.98億元。

2018年至2021年，海光信息銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金分別為5983.79萬元、5.98億元、7.07億元、27.34億元。

預(yù)計(jì)今年關(guān)聯(lián)交易占比依然維持高位

招股書顯示，2018年至2021年，海光信息營業(yè)收入分別為4825.14萬元、3.79億元、10.22億元、23.10億元，其中，關(guān)聯(lián)銷售合計(jì)占比分別為100.00%、87.39%、55.83%、65.95%，關(guān)聯(lián)銷售占比較高。

據(jù)經(jīng)濟(jì)參考報(bào)，關(guān)聯(lián)交易問題方面，海光信息在回復(fù)公告中表示，2019年-2021年，公司營業(yè)收入分別為3.79億元、10.22億元和23.1億元。其中，關(guān)聯(lián)銷售合計(jì)占比分別為87.39%、55.83%和65.95%。將報(bào)告期內(nèi)經(jīng)銷商銷售穿透后向關(guān)聯(lián)方的銷售比照關(guān)聯(lián)交易披露，則關(guān)聯(lián)銷售合計(jì)占比分別為87.39%、56.24%和66.04%。

海光信息稱，預(yù)計(jì)2022年公司關(guān)聯(lián)銷售占比與2021年持平，截至2022年1月31日，公司與公司A在手訂單金額為12.74億元，占在手訂單總金額的60.48%，與2021年關(guān)聯(lián)交易占比有所下降。公司未來將通過持續(xù)擴(kuò)大業(yè)務(wù)經(jīng)營規(guī)模、拓展新客戶、降低客戶集中度等措施來規(guī)范和減少關(guān)聯(lián)交易。

對(duì)于公司是否對(duì)關(guān)聯(lián)主體存在人員、業(yè)務(wù)上的依賴及未來交易的可持續(xù)性，海光信息表示，中科曙光、國科控股有限、中科圖靈投資、國科瑞華基金分別持有公司32.10%、3.04%、1.76%、0.44%股份。除上述情形外，公司與中科院、中科院計(jì)算所及其關(guān)聯(lián)方不存在其他股權(quán)結(jié)構(gòu)方面的聯(lián)系。報(bào)告期內(nèi)前述公司股東按照公司生效的公司章程獨(dú)立行使股東權(quán)利，不存在委托、受托其他股東或第三方行使股東權(quán)利的情況，亦不存在利用其持股情況影響其他股東權(quán)利行使、干預(yù)公司正常經(jīng)營的情況。

此外，公司與公司D及其下屬企業(yè)之間的交易主要包括采購技術(shù)服務(wù)，租賃軟硬件及房產(chǎn)，采購服務(wù)器、存儲(chǔ)設(shè)備和交換機(jī)，銷售CPU產(chǎn)品等固定資產(chǎn)及聯(lián)合申報(bào)項(xiàng)目等，公司與公司A之間的交易主要包括采購技術(shù)服務(wù)和銷售CPU、DCU產(chǎn)品，公司通過豆神教育與中國科學(xué)院計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)信息中心之間的交易主要為銷售CPU產(chǎn)品，前述交易定價(jià)公允，具有商業(yè)合理性，不存在通過前述交易調(diào)節(jié)收入、利潤的情形，不存在利益輸送的情形。

海光信息強(qiáng)調(diào)，公司已建立完善的供銷渠道，具備獨(dú)立的研發(fā)能力，客戶群體覆蓋國內(nèi)的服務(wù)器廠商以及部分互聯(lián)網(wǎng)類信息技術(shù)企業(yè)，公司與中國科學(xué)院信息工程研究所、豆神教育（及中國科學(xué)院計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)信息中心）的交易未來不具備可持續(xù)性，不會(huì)對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營產(chǎn)生重大不利影響。

中科系"大豐收" 葛衛(wèi)東隱身股東榜

據(jù)上海證券報(bào)，招股書（申報(bào)稿）顯示，本次發(fā)行前，海光信息主要股東中科曙光、成都國資、海富天鼎合伙、藍(lán)海輕舟合伙分別持有32.1%、19.53%、12.41%、6.99%的股權(quán)，股東各方均對(duì)公司治理結(jié)構(gòu)和經(jīng)營管理具有重要影響，公司呈現(xiàn)無控股股東、無實(shí)際控制人狀態(tài)。

具體來看，成都國資方面，成都產(chǎn)投有限、成都高投有限、成都集萃有限分別持股8.28%、6.8%、4.45%。藍(lán)海輕舟合伙則是公司的員工持股平臺(tái)。

天眼查顯示，海富天鼎合伙的實(shí)控人為聶華，其大股東昆山泛海輕舟創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）的合伙人之一為歷軍（持股28.41%），歷軍為海光信息董事，中科曙光董事、總裁。中科曙光三季報(bào)顯示，其第三大股東歷軍持股2.88%、第六大股東聶華持股1.34%。中科曙光的實(shí)控人為中科院計(jì)算所。

同屬中科系資本的國科控股有限（即中國科學(xué)院控股有限公司，中科院100%控股），持有海光信息的3.04%股份。深圳市引導(dǎo)基金參股25%的國科瑞華基金，則持有海光信息的0.44%股份。

此外，海光信息還贏得保薦券商中信證券的格外青睞。股東榜顯示，本次發(fā)行前，中信證券投資持股1.54%，金石投資系的金石智娛投資、交控金石基金分別持股0.48%、0.22%。中信證券投資、金石投資均為中信證券的全資子公司。

值得一提的是，私募大佬葛衛(wèi)東實(shí)際控制的上海混沌投資（集團(tuán)）有限公司（簡(jiǎn)稱“混沌投資有限”）持有海光信息2.2%的股權(quán)。天眼查顯示，在半導(dǎo)體領(lǐng)域，混沌投資有限還投資了北京探鏡科技有限公司、上海超硅半導(dǎo)體股份有限公司、廣州慧智微電子股份有限公司等。